Продажа акций — это не только возможность зафиксировать прибыль, но и событие, порождающее налоговые обязательства. В Российской Федерации порядок налогообложения доходов от операций с ценными бумагами регулируется Налоговым кодексом РФ (НК РФ). Статья подробно разбирает, когда именно возникает обязанность платить НДФЛ, какие ставки применяются, как работают льготы по долгосрочному владению и какие изменения вступили в силу с 2026 года.

Общие принципы налогообложения доходов от продажи акций

Налоговый агентом, обязанным удержать и перечислить налог, как правило, выступает брокер (если сделка совершена через российского брокера) или эмитент (в отдельных случаях). Если инвестор торгует самостоятельно на бирже без брокера или через иностранного посредника, он становится налоговым агентом сам и должен рассчитать и уплатить налог самостоятельно.

Момент возникновения налоговой базы

Налоговая база формируется в момент перехода права собственности на акции (факта их выбытия). Для сделок на Московской бирже (МОЕХ) это обычно дата расчетов (T+1 — следующий рабочий день после заключения сделки). Именно в эту дату фиксируется доход (разница между ценой продажи и ценой покупки с учетом расходов).

Ставки НДФЛ для налоговых резидентов РФ (актуально на 2026 год)

С 2021 года в России действует прогрессивная шкала НДФЛ для резидентов. Ставка зависит от совокупного годового дохода физического лица (включая зарплату, дивиденды, доход от продажи акций и др.):

• 13% — на часть совокупного дохода, не превышающую 5 млн руб. в год.
• 15% — на часть совокупного дохода, превышающую 5 млн руб. в год.

Важно: Брокер удерживает налог по ставке 13% в течение года. Если к концу года ваш совокупный доход превысит 5 млн руб., брокер пересчитает налог по ставке 15% на превышающую сумму и удержит разницу (обычно это происходит в январе-феврале следующего года).

Ставка для нерезидентов

Для налоговых нерезидентов РФ (физлиц, пребывающих в РФ менее 183 дней за 12 месяцев) ставка НДФЛ с дохода от продажи российских акций составляет 30% (п. 3 ст. 224 НК РФ). Льгота по долгосрочному владению (ЛДВ) нерезидентам не предоставляется;

Льгота по долгосрочному владению (ЛДВ): когда налог не платят

Самый важный механизм освобождения от НДФЛ, это владение акциями более 5 лет. Если срок владения истек, доход от продажи полностью освобождается от налогообложения.

Правила отсчета срока владения

Срок владения исчисляется с момента возникновения права собственности (п. 17.1 ст. 214.7 НК РФ). Для биржевых сделок это дата расчетов по покупке (T+1).

Особенности для акций, приобретенных до 2014 года

Для акций, купленных до 1 января 2014 года, минимальный срок владения для получения льготы составлял 3 года (переходные положения). На 2026 год этот переходный период давно завершен, поэтому универсальный срок для всех — 5 лет.

Дробление акций (сплит) и конвертация

Минфин и ФНС уточняли: при дроблении (сплите) акций или их конвертации срок владения новыми бумагами исчисляется с момента приобретения исходных акций. Регистрация нового выпуска при этом не требуется для сохранения срока.

Вычет на доходы от продажи акций: лимит 50 млн рублей (с 2024 года)

С 2024 года введен дополнительный механизм снижения налоговой базы, который работает даже если срок владения менее 5 лет.

Суть льготы

Годовой доход от продажи акций (и долей ПИФов/БПИФов) в размере до 50 млн рублей освобождается от НДФЛ. Это не вычет на покупку (как имущественный), а именно освобождение части дохода от налогообложения.

Примеры расчета (по материалам РБК и Минфина)

1. Прибыль в пределах лимита: Купили за 50 млн, продали за 53 млн. Прибыль = 3 млн руб. НДФЛ = 0 руб. (прибыль < 50 млн).
2. Прибыль превышает лимит: Купили за 2 млн, продали за 53 млн. Прибыль = 51 млн руб. Освобождается 50 млн. Налогооблагаемая база = 1 млн руб. НДФЛ = 130 000 руб. (при ставке 13%).

Нюанс: Лимит в 50 млн руб. применяется к суммарному доходу от продажи акций и долей ПИФ/БПИФ за календарный год. Если вы продали акции на 30 млн прибыли и доли БПИФ на 25 млн прибыли — лимит исчерпан, налог заплатите с 5 млн.

Учет расходов при расчете налоговой базы

Если льгота по сроку владения (5 лет) не применена и лимит 50 млн исчерпан (или не применяется), налогооблагаемая база уменьшается на документально подтвержденные расходы на приобретение:

• Цена покупки акций.
• Комиссии брокера и биржи по сделкам покупки и продажи.
• Налоги и сборы, уплаченные при приобретении (если были).

Формула базы: Доход от продажи – Расходы на покупку – Комиссии = Налогооблагаемая база.

Сроки уплаты налога и сдача декларации

Если брокер — налоговый агент (стандартный случай)

• Брокер удерживает налог в момент зачисления средств от продажи (или в конце года при пересчете по прогрессивной шкале).
• Декларацию 3-НДФЛ сдавать не нужно, если брокер правильно рассчитал и удержал налог, и у вас нет других оснований для сдачи.

Если вы налоговый агент сами (ИИС типа Б, иноброкер, OTC-сделки)

• Декларация 3-НДФЛ: сдается до 30 апреля года, следующего за годом продажи.
• Уплата налога: до 15 июля того же года.

Особенности ИИС (Индивидуальный инвестиционный счет)

• ИИС типа А (вычет на взносы): Доход от продажи акций на ИИС облагается НДФЛ по общим правилам (ставки 13/15%, ЛДВ 5 лет, лимит 50 млн). Вычет типа А дается только на взносы (до 52/400 тыс. руб.).
• ИИС типа Б (вычет на доход): Доход от продажи акций (и дивиденды) на таком счете полностью освобожден от НДФЛ без ограничений по срокам и суммам, при условии соблюдения срока действия счета (не менее 5 лет с момента открытия) и лимита взносов (1 млн руб. в год до 2024 г., 400 тыс. руб. с 2024 г.).
• ИИС-3 (с 2024 года): Комбинированный тип. Доходы также освобождены от НДФЛ при соблюдении условий (срок 10 лет или 5 лет с возрастом 55+/60+). Лимит взносов, 400 тыс. руб./год.

Продажа иностранных акций через российских брокеров

С 2022 года торговля акциями недружественных стран на МОЕХ ограничена/запрещена для физлиц. Однако если у вас остались такие активы или вы торгуете через СПБ/другие режимы:

• Налоговая база считается в рублях по курсу ЦБ на дату получения дохода (продажи) и дату покупки.
• Курсовые разницы (прирост стоимости из-за изменения курса валюты) не облагаются НДФЛ отдельно, они входят в общий финансовый результат сделки в рублях.
• Льгота ЛДВ (5 лет) и лимит 50 млн руб. применяются к иностранным акциям так же, как и к российским.
• Дивиденды по иностранным акциям: ставка 13/15% для резидентов (с 2024 г. — 13/15%, ранее было 13% без прогрессии для дивидендов, теперь общий доход суммируется).

Изменения с 2026 года: статус иностранного агента

Согласно изменениям в НК РФ (ФЗ от № 565-ФЗ и последующие поправки), начиная с , физические лица, имеющие статус иностранного агента (даже в течение одного дня в году продажи), теряют право на применение льготы по долгосрочному владению (5 лет) и, вероятно, лимита 50 млн руб. (подробности уточняются в разъяснениях ФНС/КонсультантПлюс). Для таких лиц доход облагается по общим правилам (13/15% или 30% для нерезидентов) с учетом расходов на покупку.

Пошаговый алгоритм: нужно ли платить налог прямо сейчас?

1. Определите статус налогового резидента. (183 дня в РФ за последние 12 месяцев?).
2. Рассчитайте срок владения. От даты расчетов по покупке (T+1) до даты расчетов по продаже. > 5 лет? → Налог 0%, декларация не нужна.
3. Если срок < 5 лет: Рассчитайте прибыль (Доход от продажи ‒ Расходы на покупку ‒ Комиссии).
4. Проверьте лимит 50 млн руб. Суммируйте прибыль от всех продаж акций/ПИФ за этот год. Прибыль ≤ 50 млн? → Налог 0% (заявить вычет через брокера или в 3-НДФЛ).
5. Если прибыль > 50 млн или лимит уже использован: Налогооблагаемая база = Прибыль ⎼ 50 млн (если лимит не использован ранее). Налог = База × 13% (или 15% если совокупный доход > 5 млн).
6. Кто платит? Брокер удержит автоматически (для резидентов по счету в РФ). Для ино брокеров/самого учета — платите сами к 15.07 следующего года.

На 2026 год ключевыми параметрами для инвестора остаются: срок владения 5 лет (полное освобождение), лимит бесприбыльной продажи 50 млн руб. в год (для сроков менее 5 лет) и прогрессивная шкала 13%/15% для резидентов. Брокеры-налоговые агенты берут на себя рутину расчета и удержания, однако инвестору необходимо самостоятельно отслеживать совокупный доход за год (для ставки 15%) и суммарную прибыль по всем счетам (для лимита 50 млн), так как брокер видит только свои счета. При соблюдении сроков владения или укладывании в лимит 50 млн налог на продажу акций легально не платится.

Статья подготовлена на основании действующего Налогового кодекса РФ, разъяснений ФНС России, Минфина РФ и судебной практики на дату . Информация носит справочный характер. Для принятия решений по конкретным ситуациям рекомендуется консультироваться с налоговым советником.